观点报告1:

从Supreme到Lemaire， 中国消费者的“时尚变迁”

「上海，2025年2月28日 —— 由尚交所（Fashion Exchange）联合第一财经商业数据中心（CBNData）制作的《2024全球时尚IP榜》正式发布。这是双方继2019年首度携手以来，连续第6年联合发布聚焦全球时尚IP在中国市场综合表现排名的专业榜单。榜单通过线上消费数据、搜索引擎热度和社交媒体人气等大数据直观呈现了年度‘中国消费者对时尚品牌的选择与偏好’，是反映中国时尚消费趋势变化的风向标，也为全球品牌了解中国消费者需求提供了真实的市场洞见，成为了连接全球时尚品牌与中国市场的桥梁。」

2024年《全球时尚IP榜》 FASHION IP 100基于尚交所指数（FX INDEX）数据评估体系，从「CBNData消费影响力-阿里平台线上消费数据」、「微信、小红书、百度搜索引擎热度」、「小红书、抖音、微博社交媒体人气」三个维度提取大数据（统计时间：MAT2024年），对全球范围内超过400个时尚IP进行量化评估，评选出了2024年度在中国市场上兼具商业价值与品牌影响力的TOP100时尚IP。

2024年，在全球经济增速放缓与地缘政治局势紧张的背景下，中国时尚消费市场步入了深度调整期，在温和复苏中呈现消费分级的态势，高端市场和性价比消费并存。在回归理性的消费理念主导下，消费者开始告别符号消费，转向去Logo化，性价比与情绪价值并重的“质价比革命”席卷市场；同时，审美与精神需求的升级推动风格消费崛起，经济波动与审慎的消费理念促使消费回归本质 —— 品牌是表达自我，而非符号化的身份表演。通过对2024 FASHION IP 100榜单的数据解析，我们从排名、地区、国家、类别等多个视角，试图从榜单排名中找变化，变化中发现趋势，趋势下看见未来。与前5年的榜单相比较，2024年上榜的TOP100发生了巨大的变化，尤其是TOP10。这折射出疫情后中国消费者对于时尚品牌的关注度和消费热点发生了极大的改变，也深刻反映了中国时尚品牌消费趋势的变化：

Lemaire登顶榜首，中国时尚消费从“街头潮流”走向“质感风格”

法国设计师品牌Lemaire首次夺得榜首宝座，这也是Lemaire自2021年上榜以来首次进入总榜前十，亦成为榜单发布6年以来，问鼎总榜榜首的第4个时尚IP。Lemaire的登顶，也似乎预示着中国消费正完成从「街头文化膜拜」向「自我风格构建」的转变。瑞典品牌Acne Studios、TOTEME、美国品牌THE ROW、韩国品牌Low Classic等，都在这场盛大的趋势演变中榜上有名，而Lemaire、Acne Studios、Maison Margiela更是包揽了榜单前三。从Supreme到Lemaire的榜首更迭，也是消费决策坐标系的重置：消费者开始摒弃“被看见”的焦虑，转向“被懂得”的深层共鸣。松弛感，正成为超越潮流符号的更酷的标签。

风格化品牌全面崛起，瑞典品牌乘风而上，潮牌与明星主理人影响力下降

2024年，多个奢侈品牌销售下滑、增速放缓，创意总监与品牌CEO人事变动频发；反观曾经小众的设计师品牌则风头正劲，备受消费者与市场青睐。创立于1990年的Lemaire目前在全球共有6家线下门店，其中有3家都在近2年开设，分别位于首尔、东京和成都；2024年11月，OUR LEGACY宣布获得LVMH Luxury Ventures风险投资基金的少数股权投资；同年，美国设计师品牌THE ROW完成首轮融资，估值达10亿美元，控股香奈儿的Wertheimer家族以及欧莱雅集团继承人Françoise Bettencourt Meyers联合收购THE ROW少数股权；法国设计师品牌Jacquemus释放扩张信号，积极寻求小股东入场……在2024年榜单中，共有75个设计师/设计师品牌类时尚IP上榜，占比创榜单发布6年来历史新高。同时，2024年总榜TOP10的十个席位，也首次全由设计师/设计师品牌类时尚IP包揽。

2024年全球时尚在理性与感性的碰撞中重构，极简主义与静奢设计主导功能性革新，实用主义不再排斥艺术表达，这股流行势力也从时尚精英进入更广泛的消费人群，瑞典时尚IP在2024年的中国市场乘风而上。尽管总榜仅有3个时尚IP来自瑞典，分别是Acne Studios、TOTEME、OUR LEGACY，但其中Acne Studios和TOTEME都位列总榜TOP10。不仅如此，3个上榜的瑞典时尚IP的排名都同比上年呈上升趋势，Acne Studios也连续第二年闯入总榜TOP10，位次仅低于Lemaire，排名第二。反观潮流市场，品牌遇冷。2024年7月，美国潮流品牌Supreme易主，母公司VF集团宣布以15亿美金将Supreme出售给雷朋（Ran-Ban）眼镜制造商EssilorLuxottica集团。同年10月，LVMH宣布出售由已故设计师Virgil Abloh于2013年创立的潮流品牌Off-White；11月，旗下拥有Palm Angels、Ambush、Unravel Project等品牌的意大利潮牌集团NGG（New Guards Group）申请进入破产保护程序……不仅如此，明星主理人时尚IP也在2024年整体影响力下降，同比上年减少7个，仅有15个上榜，是该类别占比历史最低。

美、中、日、法四国领跑，中国时尚IP首次缺席总榜TOP10

尽管中国是2024年总榜时尚IP占比第二多的国家，同比上年增加7个，但排名呈上升趋势的中国时尚IP由7个减少至4个，而排名呈下降趋势的则由4个增加至7个。这也是自榜单发布6年以来，中国的时尚IP首次缺席总榜TOP10。值得注意的是，中国时尚IP仍保有活力，2024年新上榜时尚IP数量同比上年有所下降，但在16个首次上榜的时尚IP中，共有9个来自中国，包括RUI、M essential、陈粉丸、DIDU、王鹤棣主理品牌D.Desirable等。与此同时，陈冠希主理品牌CLOT首次成为2024总榜中国时尚IP TOP1，也是总榜设计师/设计师品牌类时尚IP的搜索热度指数TOP1。同时，CLOT连续6年蝉联总榜中国设计师/设计师品牌类时尚IP TOP1，仍是榜单发布以来TOP1相关蝉联纪录的最高保持者。榜单发布6年来，连续上榜的时尚IP数量逐年锐减，每年有1-2个国家中断记录，其中日本的时尚IP状态最为稳固。2024年，仅有6个国家有连续上榜的时尚IP，分别是美国、中国、日本、韩国、法国和德国，同比2020年，减少5个国家。2024年上榜的时尚IP集中来自4个国家，中国24个、法国13个、美国26个、日本16个，四国占比总榜近80%。法国时尚IP在2024年大幅增加，由2023年的9个增加至13个，也创下榜单发布以来法国的最高占比，蝉联欧洲第一；同时，法国的时尚IP在总榜前三中占2席，分别是榜首Lemaire，以及排名第3的Maison Margiela。

自2019年起，尚交所发起的针对时尚IP综合价值的量化评估体系——尚交所指数（FX Index)及全球时尚IP榜《FASHION IP 100》，已经被全球媒体和时尚IP、品牌们广泛引用和参考。尚交所指数（FX Index)和榜单，不仅清晰的展示了设计师、艺术家、明星主理人等时尚IP们在中国市场上的影响力和受欢迎程度，更反映了中国时尚消费趋势的变化和消费者的选择偏好。这对于时尚品牌们更好地理解中国市场，理解中国消费者，从而制定出行之有效的产品和营销策略有着重要的参考价值。同时，也为想要通过与时尚IP联名、跨界合作打造出“爆款效应”和“出圈事件”的各行各业的品牌掌舵者们提供了有力的数据支持和行动指南。